Комбинирование разных типов и экспираций в стратегиях для Бинарных опционов

Поиск торговой системы с высоким уровнем положительных сделок – бесперспективное занятие, метко названное «поисками грааля» — мифического артефакта, дарующего нашедшему вечную жизнь. Новички в трейдинге, как крестоносцы в Средние Века, веруют в существование таких стратегий и тратят на их розыск большое количество времени и средств.

Альтернативным путем бесплодным изысканиям торговых суперсистем является подход, правильно совмещающий особенности рыночных движений и условий начисления премий по различным типам бинарных опционов, чем сегодня мы и займемся.

Основные отличия бинарных опционов от торговли валютными парами и другими инструментами, предлагаемыми Форекс брокерами, — это гарантированная норма прибыли и убытка, контроль рисков, ограниченное экспирацией время пребывания в позиции. Поэтому задача максимизации дохода при трейдинге бинарными опционами сводится к поиску стратегий, дающих большой процент сделок, закрытых в плюс. Исследования показывают, что торгуя внутри дня, трейдер может рассчитывать на 60% преобладание положительных исходов. Это приводит к достаточно скромному итоговому результату, а при неправильном выборе размера премии (меньше 85%) черевато полной потерей депозита.

Знание особенностей типов бинарных опционов и брокеров – залог прибыльной торговли

Наиболее очевидным способом увеличения дохода от торговли бинарными опционами считается выбор брокера с наибольшими выплатами премии.

Неочевидным для многих трейдеров, поэтому часто упускаемым способом увеличения прибыли при торговле бинарными опционами, является изучение различных типов контрактов и умение использовать их особенности. Новички предпочитают не вникать в непонятные условия, ограничиваясь контрактами «Выше/Ниже».

Независимо от типа бинарного опциона, трейдер, приобретающий контракт, по истечению выбранного времени экспирации получает заранее оговоренный размер премии от вложенной инвестиции (при выполнении определенных условий). Во всех случаях начисление премии определяет положение цены относительно ценовой точки по инструменту на момент приобретения актива.

Наиболее распространенным типом опционов являются контракты «Выше/Ниже». При покупке опциона фиксируется ценовой уровень и трейдер получает прибыль при правильно определенном направлении движения котировок. То же касается бинарных опционов, связанных с уровнем или диапазоном, по которым премия начисляется в зависимости от их типа, когда цена находится внутри или вне выбранного трейдером или брокером промежутка.  

Если в момент истечения времени действия контракта, на момент экспирации цена оказывается вне выбранных условий, брокер забирает себе инвестированные средства в бинарный опцион, иногда незначительно компенсируя часть потерь.

Таким образом, можно сказать, что любой бинарный опцион имеет две области или зоны прибыли и убытка, размер и расположение которых всегда известно до момента покупки. Если трейдеру удается перекрыть убыточную часть еще одним опционом, гарантирующим получение премии, превышающей потери по первому контракту, он получает беспроигрышную позицию.

В этом случае стратегия работы с бинарными опционами сводится не к поиску и прогнозу движения цены, а к заранее скомбинированной позиции по нескольким бинарным опционам, максимально перекрывающим зоны убытка.

Основные правила комбинирования бинарных опционов

Применение комбинированных стратегий не освобождает трейдера от необходимости прогнозировать направление движения рынка и получения базовых знаний о волатильности, промежутков активности торговых сессий, особенностей, присущих выбранным инструментам, основ технического и фундаментального анализа.

Чтобы успешно максимально перекрывать зоны убытка, оставляя возможность получения прибыли при движении цены, необходимо:

• Изучить существующие типы опционов (кроме экзотических или экспресс-контрактов);
• Подобрать брокеров с выплатой 100% премии;
• Выбрать типы опционов, связанных диапазоном, который можно устанавливать самостоятельно, при этом размер премии на такие контракты должен варьироваться выше пределов 100%;
• Время экспирации бинарных опционов должно изменяться от часа до суток.

Комбинированная стратегия «Антипод» для бинарных опционов «Выше/Ниже»

Торговая стратегия «Антипод» собирает комбинацию из двух видов бинарных опционов, когда котировки выбранного инструмента проходят определенное количество пунктов в убыточную зону. Если этого не происходит и цена движется в выбранном трейдером направлении, — к уже открытому бинарному опциону «Выше/Ниже» не добавляется никаких других контрактов, следовательно, он закрывается в прибыльной зоне.

Типы бинарных опционов, участвующих в комбинации:

• «Выше/Ниже» (Call/Put) с премией 100%, если она ниже, должно присутствовать возмещение, например 85% при удачном исходе и возврат 14% от убытка;
• Внутри диапазона с настраиваемыми границами;
• Настраиваемое время экспирации от часа до суток (и выше);
• Суммы инвестирования в оба опциона равны;
• Торгуемые инструменты – любые валютные пары.

Тактика работы по стратегии «Антипод»:

• Определите средний диапазон колебаний по выбранному диапазону экспирации.

Например, если трейдер работает на валютной паре EURUSD и выбрал опционы с продолжительностью работы 1 раз в сутки, то диапазон дневной свечи можно определить по параметру волатильности, он составит около 100 пунктов. При выборе часового периода экспирации следует ориентироваться на 25 пп.

Диапазон колебаний можно определять по индикатору ATR (средний истинный диапазон), выбирая в настройках как можно больший период от 100 до 200 пп или используя различные сервисы исторического определения волатильности.

• Дождитесь падения или роста курса на размер 50% от выбранного диапазона и выберите опцион «Выше/Ниже» в противоположном направлении со временем экспирации, соответствующим окончанию наблюдаемого периода.

Если трейдер анализировал суточное движение, то должен выбрать экспирацию длиной в остаток сессии или часа, когда речь идет о работе на этом промежутке. При росте цены открывается контракт «Выше», при падении покупается опцион «Ниже».

• В случае дальнейшего роста или падения цены на 25% (суммарно 75%), трейдер отрывает опцион «Внутри диапазона», с установкой верхней границы, совпадающей с точкой входа в бинарный опцион «Выше/Ниже».

Рассмотрим пример – по паре EURUSD был открыт бинарный опцион «Ниже», после того, как часовая свеча пересекла границу 50 пп и закрылась выше этого уровня. Как было указано выше, — такое движение равно 50% среднесуточного диапазона волатильности на этом инструменте. Время экспирации было выбрано 12 часов, ровно столько, сколько оставалось до конца сессии. Котировки продолжили рост, но не смогли достичь сигнальной линии +25 пунктов, поэтому в комбинировании не было необходимости, бинарный опцион истек в зоне прибыли.

Правильный выбор диапазона позволяет получать прибыль даже при сильных трендах, как это видно на примере роста EURUSD в первый день ноября. Бинарный опцион «Ниже» был открыт уже в середине сессии и скомбинирован с контрактом «Внутри диапазона» через два часа после открытия.

Учитывая остаток времени до конца сессии, второй контракт был выбран с 12-ти часовой экспирацией, при условии получения 110% прибыли, если цена не завершит день внутри ценового промежутка +/- 25 пп от точки входа, что и произошло по окончанию сессии.

Если бы трейдер открыл 1 опцион, то получил бы минус, потеряв 100% инвестиции, но в результате комбинации бинарных опционов по стратегии «Антипод» финансовый результат составил: минус 100% потерь инвестиции по бинарному опциону «Выше/Ниже» и плюс 110 % прибыли по опциону «Внутри диапазона». Итоговый результат равен +10%.

Общие рекомендации по использованию стратегии:

• Торгуя на дневном и часовом таймфрейме, обращайте внимание на календарь экономических новостей, избегайте дней с важными событиями (больше 3 баллов);
• На часовых свечах волатильность на разных участках может быть неоднородной, поэтому определяйте ее, разделив день на отрезки азиатской, американской и европейской сессии;
• Не входите в опцион «Выше/Ниже» после 20-00 МСК — чем меньше время экспирации, тем ниже размер премии по опционам, связанным с диапазоном.

Комбинированная стратегия «Флэт/пробой»

Комбинированная стратегия «Флэт/пробой» строится на тех же принципах эксплуатации знаний о волатильности и прогнозе предельных изменений внутри дня или часа, что и в предыдущей ТС «Антипод». Отличительной ее особенностью является ориентированность заработка трейдера в период слабости рынка – неспособности участников торгов сформировать направленное движение.

Поэтому конструкция стратегии складывается из приобретения бинарного опциона «Внутри диапазона» или «Без касания», с последующим входом по отложенному ордеру в контракт «Выше» или «Ниже», которые располагаются по краям выбранного диапазона.

Типы бинарных опционов в комбинированной стратегии:

• Контракт «Без касания» или внутри диапазона с настраиваемыми границами;
• «Выше/Ниже» (Call/Put) с премией 100%;
• Время экспирации с возможностью выбора от часа до суток (и выше);
• Суммы инвестирования в оба опциона равны;
• Инструменты – основные валютные пары.

Тактика работы по стратегии «Флэт/Пробой»:

• Купите бинарный  опцион «Без касания» или «Внутри диапазона», установив нижнюю и верхнюю границу по уровню +/-50% диапазона дневной сессии.

Вторая граница устанавливается равной по размеру первой от точки входа в бинарный опцион. При этом премия за опцион не должна быть ниже 100%. Время экспирации контракта – сутки.

• Установите на уровень диапазона бинарного опциона отложенные ордера с контрактами «Выше» на верхней и «Ниже» на нижней границах.

Пока курс валютной пары или другого инструмента меняется внутри выбранного первым бинарным опционом ценового промежутка, трейдер только меняет время экспирации у отложенных бинарных опционов. После отработки одного из них — другой ордер отменяется.

Такая тактика оправдана тем, что эмпирические наблюдения показывают наличие стабильного тренда при изменении цены более 50% среднестатистического диапазона. Это гарантирует трейдеру, что сработавший один из опционов «Выше/Ниже» станет гарантией невозврата курса ниже или выше уровня открытия дня.

В целом комбинирование позволяет получить нулевой результат, если цена вместо флэта перешла в трендовое движение.

Рассмотрим примеры использования стратегии. Как известно, средний диапазон колебаний EURUSD составляет 100 пунктов. Следовательно, выберем бинарный опцион «Без касания» с границами 50пп. При суточной продолжительности опциона в рассматриваемом случае премия составит 101%.

Стратегия позволяет торговать каждую торговую сессию, если бы по ней трейдер покупал бинарные опционы «Без касания» на EURUSD в течение всего августа, то в 8 из 22 случаев они бы закрылись в плюс без комбинирования с контрактами «Выше/Ниже». Обратите внимание, котировки почти в 50% случаев не выходят за зону в 50 пунктов, обозначенную желтым маркером.

В остальных случаях котировки, превысившие 50 пп, уже и не возвращались выше 50 пп в противоположную сторону, что позволило по истечению комбинации, вне зависимости от положения котировок, возместить в ноль потери по одному из опционов.

Фактически трейдеру, инвестировавшему в начале месяца $200, удалось бы получить $800 чистой прибыли.

Общие рекомендации по использованию стратегии:

• Стратегия идеально работает по стратегии «ночной торговли» — промежутка, выпадающего на азиатскую сессию (кроме пары USDJPY), на часовых и четырехчасовых ТФ;
• Трейдеру следует избегать торговли по комбинированной стратегии в дни со значимыми новостями.

Хеджирование прибыли по бинарным опционам

Трейдеры, торгующие самые популярные бинарные опционы «Выше/Ниже», часто наблюдают ситуацию, когда за время экспирации курс валютной пары двигается в нужном направлении, но потом разворачивается и контракт закрывается без премии, со сгоревшей инвестицией.

Комбинированная стратегия хеджирования прибыли позволяет трейдеру остаться с «синицей в руках», то есть гарантировать положительное закрытие действующего опциона при любом раскладе.

Типы бинарных опционов в комбинированной стратегии:

• «Выше/Ниже» (Call/Put) с премией 100%;
• Бинарный опцион «Касание» («Барьер»);
• Время экспирации с возможностью выбора от часа до суток (и выше);
• Суммы инвестирования в опцион «Касание» — 50% от контракта «Выше/Ниже»;
• Инструменты – любые.

Тактика хеджирования прибыли:

• Подберите брокера  с возможностью самостоятельной  настройки уровня (страйка) бинарного опциона «Касание» (One Touch);
• Вычислите ценовое расстояние до страйка, при котором брокер готов будет начислить премию в 200% по этому типу опциона;
• Дополняйте им ранее открытый, действующий бинарный опцион «Выше» или «Ниже» всякий раз, как ценовое движение превысит вычисленное выше расстояние, устанавливая страйк равным уровню входа по первому контракту.

Любой брокер начисляет высокую премию за барьерный опцион, так как он является сложно исполнимым – трейдер получает прибыль только в случае, если цена пойдет в одну из сторон, пройдя определенное количество пунктов.

Поэтому можно легко обезопасить позицию от разворота, поставив на уровень входа условие «Касание». Выбор инвестиции 50% от размера бинарного опциона «Выше/Ниже» вполовину снизит его премию, но обеспечит закрытие в ноль (а может и больше) при негативном сценарии.

Рассмотрим примеры использования комбинации. Высокие ставки по опционам One Touch или «Касание» можно получить у брокеров, начиная с промежутка в 25 пунктов расстояния от текущей цены до барьера, которого должна коснуться котировка валютной пары. Следовательно, стратегия реализуема на промежутке экспирации от 4-х часов и выше, так как в среднем волатильность или диапазон свечи на основных парах составляет 25 пп.

Многое трейдеры принимают появление свечей, выходящих за границы волатильности в 25 пунктов как сигнал тренда, полагая, что взлет цены продолжиться в заданном направлении. На самом деле в 50% случаев возникает флэт с широким диапазоном.

В качестве примера ниже приведен график, где появление длинных часовых свечей на EURUSD не привело к тренду, цена колебалась в узком коридоре целых 8 часов.

По первым четырем часам торгов трейдер мог предполагать продолжение тренда, прогноз оказался верным, но момент входа в опцион «Выше» оказался неудачным. Однако, появление свечи в 25 пп послужило сигналом для комбинирования текущего опциона с контрактом One Touch с условием начисления прибыли, для которого было касание котировками EURUSD уровня начала первой сделки.

К сожалению, высокая волатильность учитывается брокером бинарных опционов при расчетах премии контрактов «Без касания», поэтому обычная ставка в 200% была снижена до 186%, но хеджирование оправдало себя, так как опцион «Выше/Ниже» закрылся в убыток, который был компенсирован на 93%.

Замечания по использованию стратегии:

• Не забудьте при этом выровнять время экспирации обоих контрактов, оно должно обязательно совпадать;
• Обратите внимание на условие получения премии по барьерному опциону, оно должно быть сформулировано, как при касании цены, а не касании и закрытии «Выше/Ниже» барьера.

Стратегию можно рассматривать как разновидность «lock» — гарантированного запирания существующей прибыли. Тактика комбинирования идеально подходит к торговле по новостям, если трейдер практикует стратегию прогнозирования будущего движения по предварительным данным из экономического календаря.

Единственное, о чем следует помнить до начала применения комбинации – новости должны быть значимыми, чтобы вызвать волатильность, превышающую 25% среднего диапазона колебаний инструмента.

Заключение

Комбинированные стратегии – это будущее трейдинга, каждый новый изобретенный после ценных бумаг инструмент открывал новые горизонты и возможности для заработка. Приведенный выше материал показал, как простое сочетание различных типов бинарных опционов позволяет минимизировать потери.

Использование всего спектра существующих на рынке видов производных инструментов для перекрытия (по описанному принципу) зон возможного убытка приводит к созданию «синтетических облигаций» — стратегий, практически не имеющих отрицательных исходов.

С уважением, Алексей Вергунов
Options.TradeLikeaPro.ru